银行存款偏离度下降 不良环比大幅上升

　　【摘要】今年前三季度，中行实现税后利润1367 .98亿元，净利润增速下滑已经成为银行三季度“通病”。目前，银行不良率环比也出现较大幅度的增长，引起银行业的重视。

　　银行存款偏离度下降
　　昨日是季报最后发布日期，上市银行季报也陆续收官。昨日，四大行中，中国银行发布了三季报业绩报告显示，截至9月末，中行资产总额15.43万亿元，比上年末增长11.20%。前三季度实现税后利润1367.98亿元，同比增长9.16%，实现股东应享税后利润1311.33亿元，同比增长9.09%。据悉，在今年三季度大多数银行净利润增速出现明显下滑的情况，中行保持9%左右的净利润并非垫底，但从与半年报税后净利润增长11.157%相比，净利增速出现明显下滑。
　　净利润下滑几乎是今年三季度商业银行的宿命。此前一天公布年报的交通银行前三季度归属于母公司股东的净利润为515.22亿元，同比增长5 .78%，较去年前三季度的9.43%明显下降。同一天发布的中信银行归属于股东的净利润为322 .8亿元，同比增长4.6%，对比去年同期的13.35%出现更为明显下滑。
　　据悉，从9月份开始，银监对商业银行实施存款偏离度考核新规，被市场看作是将对市场净利差造成较大影响，中金分析人士指出，9月末行业存款偏离度已同比回落1 .5ppt至0.9%，该项政策效果正逐步显现，部分银行由于面临存款偏离度指标达标压力，或加大期限更长或更为稳定的存款吸存力度，从而加大吸存成本。同时，央行调查显示，三季度贷款需求指数环比回落4.9个百分点，需求疲弱或制约贷款定价提升。中金预测，平均净息差在二季度阶段性回升后，三季度将环比回落2bps。不过，从昨日中行公布的三季报看，净息差却逆势增长，同比提高4个基点至2.26%。

　　银行不良环比大幅上升
　　据悉，在利率市场化加速以及存款偏离度考核严格的影响下，中间业务成为各家银行突围的重点。不过，中金分析师指出，银监会及发改委有关银行收费新规，在跨行转汇、个人账户管理费和年费等多个项目将进行不同程度减免，相应手续费收入将受一定负面影响，预计当季手续费收入同比增速或继续放缓。不过，从近期公布的银行三季报来看影响并不明显。其中，招行非利息净收入更是增长了72.8%，达到394.93亿元。而昨日公布业绩的中国银行非利息收入1073.75亿元，同比增长10.42%。中国银行方面称，新兴业务及多元化业务收入的增长抵消主动下调收费的影响。
　　除了上述两个因素，纵观三季度，对于银行影响最大的无疑是经济环境低迷，企业违约提高带来的资产质量恶化问题。昨日公布的中行三季报显示，9月末，中行不良贷款余额906.95亿元，不良贷款率1.07%，比上年末上升0 .11个百分点。而在此前一天公布三季报的工行三季报亦不乐观。工行第三季度不良贷款率为1 .06%，当季不良贷款环比增长9%，增至人民币1155亿元，这是该行2006年上市有季度数据以来最大增长。此外同一天发布三季报的交行，三季度不良贷款余额408.72亿元，较年初增长65 .62亿元，增幅近20%。
　　交通银行表示，该行不良贷款有所增加，仍主要集中在江浙地区，是当前经济增速放缓、结构调整深化背景下民营中小企业经营风险对银行信贷质量影响的集中体现，并非全局性的、系统性的问题，预计未来不良资产可能还会呈现惯性温和增长。
　　有券商银行板块分析师表示，目前是银行不良暴露的高峰期，而不良的核销将在一定程度上影响四季度银行净利润的增长。

　　慧择提示：综上可知，今年三季度银行存款偏离度下降。此外，银行不良环比大幅上升，不良存款暴露增多，业内人士称这将会影响银行净利润在第四季度的增长。