帮你”省税“又能给你”养老“的税延养老险来了，值得买吗？

中国的养老体系有三大支柱，分别是社保、企业年金和商业养老保险。

随着中国社会老龄化加剧，老年人口不断增加，社保收不抵支已经变成常态，而且缺口还在不断扩大，想通过国家发的养老金过上体面的生活，已经是不可能的了。

而企业年金，由于体量太小，也无法撑起养老大局。所以，要养老还得靠商保。

2007年，国家首次提出了，通过税前抵扣鼓励大家购买商业养老保险的政策。但由于各种原因，一直没有开始试点，这一晃10年过去了。

如今守得云开见月明，税延养老险终于要开始试点了。

2018年4月12日，财政部下发了《关于开展个人税收递延型商业养老保险试点的通知》（以下简称《通知》），要求自2018年5月1日起，在上海市、福建省和苏州工业园区实施个人税收递延型商业养老保险试点，试点期限暂定一年。

很快，各家保险公司纷纷开始行动，着手开发税延养老险产品。6月7日，由太平洋保险承保的，我国第一张税延养老险保险保单发出。

税延养老险是什么？

“税延”是怎么回事？

税延养老险是一款具有节税功能的养老保险，指投保人在税前列支保费，进行抵扣，等到将来领取保险金时再补缴个人所得税的保险。

所谓“税延”是指延期交税，即现在的税，国家先不收，“借”给你买养老保险，等到未来领取养老金时，需要再把税“还”回去。

这个“借”，不是完全不缴税款，而是通过税前抵扣，达到减税的目的。

根据《通知》的要求，抵扣额度按照收入的6%进行计算，最高不超过1000元/月。也就是说，如果月收入10000元，每月就有600元的税前抵扣额度，如果月入20000元，最多也只有1000元的额度。

而“还”也不是原封不动地还。根据银保监会发布的《个人税收递延型商业养老保险产品开发指引》，领取养老金时，25%是免税的，剩余75%按照10%的税率征税，相当于税率为7.5%。

大家知道，我们国家实行的是分级税率，超过起征点3500的部分，最低税率为3%，依次为10%、20%、25%、30%、35%、40%、45%。从税率上看，这对大多数人都是有优惠的。

其次，税延养老险只对缴纳的本金征税，不对收益征税，这对投保人也非常有利。因为通货膨胀的存在，把税放在几十年后交，即使数字一样，还是能省不少钱。

到期能领多少钱？能省多少税呢？

税延养老险才刚面世，市面上的产品并不多，各家产品差别不大，我们以太保推出的税延养老险为例：

如果某人30岁时为自己投保了一份税延养老险，到法定退休年龄（60岁）开始领取，领20年，预期收益率为4.5%。根据其月薪的不同，他能拿到的养老金和节税数额如下表：

月薪1万的话，每月保费应交保费为600元，等到退休时，每月可以领取2289元，30年总共可以省3.34万的税。

由于，税延抵扣的最高额度是1000元，所以月薪2万、4万、6万的人缴纳的保费都是一样的，所以每月领取的养老金也是相同的。但节税效果是不同的，2万和4万适用相同的税率，节税都是13.6万，而月薪6万适用的税率不一样，节税效果更好，达到了17.3万。

可见收入越高，节税效果越明显。

整体来说，月入1万以上的人，购买税延养老险都是可以的。不过对于月薪四五万，甚至更高的群体，这点减税额度恐怕没有什么吸引力。

月薪不过万，买税延养老险划算吗？

我们不得不失望地告诉你，如果月薪太低，不仅省不了税，还要多交税。

因为分级税率的问题，月薪较低的人适用的是3%的税率，而税延养老险领取时，却要扣7.5%的税，税负当然就增加了，这也就难怪大家把税延养老险称为“富人险”了。

根据我们的测算，当月收入达到6595元时，才能真正做到纳税额不变，即税负不增不减。所以，如果你的月薪没有超过6595元，就不要凑这个热闹了。

注意这是根据深圳社保公积金缴纳情况计算的（养老8%、医疗2%、公积金10%，缴费基数为月薪数额，失业保险缴费基数为2130元，比例为1%。忽略通货膨胀的影响），如果缴纳的社保不同，税前扣除不同，这个数字也就不一样了。

保障责任如何？

除了可以领取养老金，税延养老险还含有身故和全残的保障。但说实话，这两项保障的作用并不大。

如果在60岁之前身故或全残，也还没有领取养老金，保险公司会扣除应缴税款后，一次性返还账户价值，并额外给付5%。

如果领取保险金后，发生身故或全残，保险公司会按照领取之日的账户价值计算，若账户价值没有领完，剩余部分会一次性返还，若已经领完，则不再返还。

可能有人不懂“账户价值”是什么？

养老险与重疾险、意外险等侧重于保障的产品不同，它是拥有个人账户的，投保人所交的保费部分会存入这个账户中，由此产生了账户价值，账户价值 = 已交保费 - 各种费用 + 利息/分红。保费交得越多、时间越久，账户价值就会越高。

税延养老险有哪几种？

养老险本质上是一种年金险，即年轻时缴费，年老时领钱，保障责任比较简单，不牵涉疾病等问题，主要看产品的收益率，收益率越高，未来能领的钱就越多，反之就越少。

按照收益类型不同，税延养老保险产品分为三类：收益确定型、收益保底型、收益浮动型，分别对应A、B、C三类产品。根据结算频率不同，B类产品还分为B1类和B2类。

我们就以太保刚推出的税延养老险为例，给大家对比一下各类产品：

A类产品是约定收益率的，但3.5%的收益率确实不高，还不如余额宝等货币基金。不过搭配上减税效应，整体收益还是可以的。

B类和C类的浮动收益到底是多少则未可知，主要看市场行情，行情好投资收益就 高，分红也就更多，。

所以，如果你想获取稳定的收益，可以选择A类，当然收益也就比较低；如果想要博取高收益，则可以选择B类或C类，但不确定性较大。

如果风险偏好改变，不想要那么多A类或C类了，可以向保险公司申请产品转换。保险公司内部转换是不收取费用的，如果觉得其他保险公司受益高，想离开现在的公司，缴纳部分产品转换费就可以了。

税延养老险如何购买？

5月31日，银保监会公布了第一批可以经营税延养老险的保险公司名单，总共有12家，分别是：中国人寿、太平洋人寿、平安养老、新华人寿、太平养老、太平人寿、泰康养老、泰康人寿、阳光人寿、中信保诚、中意人寿、英大人寿。

不少公司已经发布了相应的产品，在这些公司的官网、官微、代理人等多种渠道都可以购买。比如太保的税延养老险，直接在官网上就可以购买。

购买产品后，需要根据保险公司提供的发票和保单号，在中保信平台下载《税延养老险扣除凭证》，在向税务机关报税时，进行提交。

大体流程是这个样子的，不同场景下，税延养老险的抵扣流程略有不同。

如果是企业统一投保，公司HR会提供参保员工清单，以及企业和个人财税信息，员工确认后，即可完成投保，后续抵扣过程均由公司统一进行。这一方式最为简单。

如果是自行购买税延养老险，可在投保成功后，前往中保信平台下载抵扣凭证，交予公司HR协助办理。

如果是自行报税，在购买税延养老险后，依旧是前往中保信平台下载抵扣凭证，最后自行去税务部门办理即可。

关于税延养老险的两点Tips

地域限制

税延养老险现在还处于试点阶段，并不所有地点都能买的。按照《通知》的要求，只有在上海、福建和苏州工业区三地工作并纳税的人才可以购买。

可能有人会问，我能不能异地投保？

这个...恐怕是不能的，税延养老险不比其他保险，它需要和税务部门对接。如果你不在这三个地方工作，即使买了，税务部门不给你抵税，也是瞎折腾一场。所以，想要投保的话，等到试点结束后，税延养老险在全国放开，再投保也不迟。

购买额度

如果你在试点地区工作，也打算购买此类产品，那么就要注意一下购买额度。

按照《通知》要求，抵扣额度按照工资的6%和1000元孰低确定，如果月收入是10000元，那么每月只买600元就好。

想多买的话，也不是不可以，只是多买的金额可能会面临重复缴税的情况，这样就不划算了。线上投保时，保险公司特别告知了这一点。

我们说：根据实际情况进行选择

税延养老险最大的特点是，通过延期交税，达到少缴税款的目的。

对于月收入低于1万的人来说，节税效果并不明显，甚至可能增加税负；而对于月薪4万以上的人来说，省下来的那么点钱，估计他们也不在意。所以，税延养老险比较适合的人群是月入1-4万的人。

按照约定收益类型不同，税延养老险可以分为A、B、C三类，A类产品风险小，收益稳定，但收益率较低；B类和C类产品，风险比A类产品大，但有可能博取较高收益。大家可以根据自己的风险偏好，进行选择。

如果打算购买此类产品，建议在可递延税款额度内交费，如果交费金额超过可递延税款额度，领取时超额部分可能需要重复交税。