存款利率下降 下半年上限或将放开

　　【摘要】央行三次降息，致使银行间的存款利率定价差异加大。据悉，国有五大银行在全国35个城市中的存款利率差异较大，这有利于提高货币的市场流动性，有利于解决复杂的经济发展形势。

　　国有银行利率差异大
　　据融360监测的数据显示，国有五大行在全国35个城市中的存款利率差异较大，中行各期限平均上浮幅度最高，除了三年期存款利率最高上浮30%，三个月至两年期存款利率较基准利率最高均上浮40%；农行、工行、建行存款利率略微偏低，最高上浮幅度大多为30%，交行存款利率上浮幅度最低，基本上在各个城市的存款利率都处于垫底位置。国有五大行在35个城市的各期限存款利率最低上浮幅度一致，均在20%以内。
　　从国有银行在不同类型的城市利率来看，北京、上海、广州、深圳一线城市上浮幅度普遍较大，而二、三线城市上浮幅度较小。
　　数据显示，股份制商业银行的存款利率在大部分城市要高于国有五大行及邮储银行，但整体来看不算高，除了平安银行在大连一年期及两年期存款满5万元，利率可上浮40%以外，其他股份行利率上浮幅度均在40%以下，大部分股份行一年期以内定期存款利率上浮幅度在25%左右，两年期以上定期存款利率则不超过20%。其中兴业银行、光大银行、广发银行存款利率相对较高，最高上浮幅度在35%左右，招商银行各期限存款利率在全国各大城市仍然处于垫底位置。
　　总体来看，股份行的存款利率上浮幅度适中，与国有行及邮储银行的差距并不大，近年来股份行发展速度较快，网点及规模优势扩大，不再一味追求高利息揽储。
　　城商行方面，由于调查覆盖面广，城商行的存款利率差异较大，但普遍来看，要明显高于国有银行、邮储银行及股份制银行，部分城商行存在利率上浮50%至顶现象。
　　媒体人调查发现，中行在广州地区的三个月至两年期存款利率都上浮40%，不过中行在广州存款金额要求达到5万元才能上浮40%。此外，包括华兴银行、南粤银行等在内的城商行在广州地区则实现了利率上浮到顶的政策。
　　一线城市经济发达，老百姓投资理财渠道较多，而存款利率较低并且不断下降，存款的吸引力逐渐减弱，银行揽储竞争压力加大，因此一线城市存款利率一般要高于中小城市。
　　此外，数据显示，三个月至一年期定期存款利率上浮幅度最大，活期及三年期存款利率上浮幅度最小。

　　下半年存款利率上限或将放开
　　随着利率市场化的推进，有分析认为，下半年存款利率浮动区间的上限有望取消。央行行长周小川曾表示，今年存贷款利率浮动上限是大概率事件，随着存款保险制度出台及大额存单放开，2015年年底前存款利率上限有望取消。
　　各银行存款利率差异会越来越大。随着利率浮动区间的上限逐渐扩大且有望取消，银行自主定价权将增大，不同银行之间的存款利率差异也会随之扩大。
　　存款利率上限放开，但并不意味着银行拥有完全自主定价权，也不意味着利率市场化已经完成，为了推进利率市场化的平稳过渡，央行有可能对一些明显偏离市场平均利率水平的银行进行单独指导。

　　慧择提示：在央行三次降息下，国有银行利率差异大，存款利率较低并且不断下降，加大了银行揽储的竞争压力。同时，存款利率的不断下降，致使存款的吸引力逐渐减弱，这不利于银行的发展。推进利率市场化的平稳过渡，下半年存款利率上限或将放开。