银行理财产品收益徘徊4%到7% P2P收益能达10%

　　【摘要】随着社会经济的繁荣发展，我国各金融理财机构实力逐渐提升，不断推出各种形式多样的理财产品。但据了解，银行理财产品收益大都在4%到7%期间，而P2P公司能达到10%以上，这是何原因？

　　P2P理财根源于民间小额借贷交易。P2P借贷是一种非常小额度的资金聚集起来借贷给有资金需要的人群的一种民间小额借贷模式。P2P借贷指个人通过第三方平台(P2P平台)在收取一定服务费用的前提下向其他个人提供小额借贷的金融模式。P2P交易对象包括两方面，一是将资金借出的客户、即P2P理财方，另一个是借款客户。通过P2P小额借贷交易，出借人实现了资产收益增值，借款人方便快捷地满足了自己资金需求。

　　简单来讲，P2P是指网络借款，可以说其收益率是市场决定的。当然，也不排除一部分骗子平台利用高收益率来吸引网友上当。相比较而言，在传统银行里，借贷的双方都要为高昂的运营成本买单。理财师指出，P2P平台却是借款人与投资者之间的交易，不仅提高了运营效率，还大大降低了成本。而P2P平台的借款人大多数是个人或小微企业，这些借款人由于种种的原因使得他们不能获得银行的贷款。而P2P网贷门槛低，为了融资，小微企业愿意支付更高的资金成本来获得贷款。

　　与之相比，理财师指出，银行理财产品的基础条款包括收益类型、资产投向、币种、发行期限等，这些条款都对银行理财产品收益率构成影响。另外，月末、季末银行考核、市场利率等因素都会影响银行发行理财产品的收益率。今年支撑银行理财产品高收益率的主要因素已经发生改变。一是监管新规和信用风险暴露限制了理财资金配置于高收益的非标资产，在未来资产管理框架下理财产品收益率将取决于投资收益；二是随着货币基金收益率下行，来自互联网理财等替代产品的竞争压力得到缓解。

　　有一些银行理财产品预期收益率也在10%以上，理财师提醒，这些产品表面上看收益不比P2P差，但都是结构性理财产品，银行设置的达到预期最高收益率的条件难以实现，往往只达到预期最低收益率，有时还不如货币基金年化5%左右的收益。

　　相比较之下，P2P风险高，收益也高；银行理财产品目前还是比较安全的理财方式，收益虽然低，但一般好过相同时间内的银行存款利率。

　　慧择提示：通过以上描述，我们可以得知，P2P理财是民间小额借贷模式，其收益率是市场决定的。而银行理财产品基础条款包括收益类型、资产投向等，受此影响，产品收益率会有所变动。