银行理财产品能买吗

　　日前，中国银监会近日正式发布《商业银行理财产品销售管理办法》，对银行在销售理财产品中的行为进行规范，这一管理办法将从明年1月1日起施行。

　　“业内人士都知道银监会这次集中整顿商业银行理财产品市场，针对的就是银行利用理财产品进行高息揽储。”一位银行负责人表示。

　　该人士透露，由于银监会对于商业银行有一个存贷比要求，随着央行多次上调存款准备金率，并且扩大缴存基数，银行的揽储压力比较大。不少收益率高、期限短的理财产品主要目的是想多拉几个客户，冲点存款，面对考核压力，理财产品成为银行的“揽储利器”。

　　据银率网的统计数据显示，9月份商业银行共发行理财产品2149款，创下今年以来月发行新高。而在预期收益率上，也节节攀升，个别银行理财产品预期年化收益率超过7％。

　　为此，银监会在管理办法上从理财的风险评估、保证收益、变相揽储等方面做了细化。要求商业银行不得将存款单独作为理财产品销售，不得将理财产品与存款进行强制性搭配销售。商业银行不得将理财产品作为存款进行宣传销售，不得违反国家利率管理政策变相高息揽储。

　　影响

　　部分理财产品门槛将提高

　　除了在收益率方面有所限制外，银监会还对银行理财产品的投资门槛做了规定。

　　按照新规，5万元只能购买一、二级的低风险产品；风险程度超过三级(含)的产品，起售门槛不得低于10万元；四级（含）以上理财产品的销售，除非与客户书面约定，否则应当在商业银行网点进行。

　　采访中，省内部分银行称这样的调整，银行的理财业务暂时没有受到限制。“我们现在仍有很多5万元起点的理财产品，而且销售得还不错，当然如果是同类风险级别的产品，投入的资金越多，收益也越多，而且产品收益率的高低视市场情况而定，不会因为政策制度的变化受‘牵连’。”一位股份制商业银行理财师表示。

　　不过，也有一些银行已经对理财产品的投资金额调高了门槛。在工行，据该行理财师介绍，他们有针对高净值客户的专属理财产品，投资金额已经增至10万元，而财富信托计划，则直接把门槛定在了50万元。

　　影响3风险承受能力决定能否购买

　　在此次颁布的新规中，还特别强调了银行销售理财产品须明示风险。

　　“要求银行开展理财产品销售应遵循风险匹配原则，要制作理财产品的专业风险揭示书，特别强调要用通俗易懂的语言，揭示其中的很多内容。比如理财产品的类型、期限、风险评级结果、适合购买的客户等信息，而且还要求配以示例说明最不利投资情形下的投资结果。”中国银行河南省分行理财经理介绍。

　　“其实，在这之前，我们已经对银行理财产品进行了足够的风险提示，专门印发了客户权益须知单页，让其能明确知道自己投资的产品情况、风险的大小等。”该理财经理谈道。

　　据记者了解，每个理财产品推出时，银行自身都会对该产品进行风险评级，先让投资者对产品的风险信息有个了解，然后再对投资者对风险的承受能力进行评估，在这样双重的评估下，银行理财师才能判断该客户能否购买该类产品。